4 Şubat Günlük Bülten

 

Yeni Haftaya İçeride Enflasyon Verisiyle Başlıyoruz.

Geçtiğimiz haftanın kazandıranı %1,12 değer artışıyla hisse senetleri ve %1 değer kazanan Altın olurken kaybedeni ise %1,31 değer kaybıyla dolar oldu. Bilanço döneminin başladığı BİST100 endeksinde geçen hafta endeks 101.077-105.930 puan aralığında işlemler gerçekleştirirken haftanın son işlem gününde gelen satışlarla birlikte geçen haftayı 102.925 puan seviyesinden tamamladı. Dolarda ise FED Faiz kararı ardından başlayan gerileme sonrası 5,30 desteği hızla kırıldı ve hafta genelinde dolar %1,31 değer kaybederek geçen haftayı 5,20-5,21 aralığında tamamladı.

BİST100

Yeni haftaya Ocak Ayı Enflasyon verisiyle başlıyoruz. TCMB Yılın ilk enflasyon raporunda yıl sonu enflasyon öngörüsünü % 15,2’den %14,6’ya indirirken 2020’de enflasyonun  % 8,2 seviyesinde gerçekleşme beklentisi eklenmişti. Enflasyonu düşürmeye odaklı sıkı para politikası duruşu ve güçlendirilmiş politika koordinasyonu altında enflasyon kademeli olarak hedefe yakınsanacağı tahminiyle birlikte 2019’da TL cinsi ithalat fiyatları varsayımındaki aşağı güncelleme enflasyon tahminine 0,5 puan düşürücü yönde katkı yaptı. Birim işgücü maliyetlerindeki yukarı yönlü güncelleme 2019 enflasyon tahminine 0,4 puan yükseltici katkı yaptı açıklamasıyla 2019 yılının ilk 6 aylık döneminde fiyatlar genel düzeyinde küresel etkilerinde göz önüne alınarak yükseliş eğiliminin devam etmekte olduğu beklentisi ardından yılın ilk enflasyon verisini karşılayacağız. Beklentiler TÜFE’de aylık  + % 0.90 , yıllık % 20,18. Beklentinin altında gelmesi Borsa İstanbul’da fiyatlamalara olumlu yansıyabilir. Endekste olası geri çekilmelerde 101.250 önemsediğimiz bir destek noktası olurken yukarı yönlü hareketlerde 103.500-104.800 öne çıkan hedef değerlerimiz.

Fed Başkanları konuşuyor

  • Salı/03:30/  USD Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) Üyesi Mester’ın Konuşması 
  • Perşembe/02:05 /USD FOMC Üyesi Quarles’ın Konuşması 
  • Perşembe/03:00 / USD                Fed Başkanı Powell’ın Konuşması 
  • Perşembe/17:30/   USD FOMC Üyesi Clarida’nın Konuşması 
  • Cuma/03:30/ USD Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) Üyesi Bullard’ın Konuşması 

Manşette Neler Var

  • Cumhurbaşkanı Erdoğan, Cumhurbaşkanlığı Külliyesi’nde kabine toplantısına başkanlık edecek. (Ankara/15.00)
  • ABD Başkanı Trump: Sınır Duvarı İçin Ulusal Acil Durum İlan Etmem Büyük Olasılık
  • Trump, İran’ı izlemek için Irak’taki Amerikan askerlerini ülkede tutmak istediğini söyledi. Trump ayrıca Venezuela’ya asker göndermenin bir seçenek olduğunu tekrarladı.
  • Çin’in, Washington’da devam eden müzakerelerin ardından 2 milyon ton soya fasulyesi aldı.
  • Almanya /Maas, “İngilizler düzensiz Brexit’i önlemek istiyorsa teklifimiz masada. Biz adil bir Brexit anlaşmasını müzakere ettik” dedi.
  • Dallas FED Başkanı Kaplan, “FED birkaç çeyrek faiz artırmamalı” dedi.

PİYASALAR DÜNÜ NASIL KAPATTI

Endeksler

 Faizler

 

Son

% F.

 

 Son

 % F.

BİST100

102.937

-1,09

 TR 2Y

17,76

-0,06

VİOP

131,775

-1,29

 TR 10Y

13,72

0,12

DJI

25.064

0,26

 US 2Y

2,51

0,00

S&P500

2.707

0,09

 US 10Y

2,69

0,00

DAX

11.181

0,07

 GER10Y

0,17

0,60

Nikkei

20.873

0,41

 FR10Y

0,58

0,52

Döviz Kurları

 Emtia

 

Son

% F.

 

Son

% F.

Dolar/TL

5,2267

0,35

ALTIN

1.313

-0,38

Euro/TL

5,9850

0,27

BRENT

62,9

-0,18

EUR/USD

1,1444

-0,12

 CDS

 

 

GBP/USD

1,3075

-0,12

TR CDS

305,9

2,04

PİYASADA EN DİKKAT ÇEKEN HİSSELER

 

En Çok Yükselenler

En Çok Düşenler

Sembol

Puan

% Fark

Sembol

Puan

% Fark

RALYH

2,88

17,55

MERKO

1,08

-19,40

EGPRO

11,15

16,15

IEYHO

0,60

-14,29

LINK

11,40

12,87

SNKRN

3,10

-10,92

METAL

1,11

11,00

ALYAG

0,27

-6,90

INTEM

29,62

10,19

AVOD

1,90

-6,86

ETYAT

0,69

9,52

EGCYO

0,15

-6,25

ODAS

2,10

9,38

AVHOL

2,41

-5,86

KRTEK

1,32

7,32

IDEAS

13,89

-5,77

ULKER

19,46

5,76

KLNMA

24,84

-5,69

EGCEY

0,37

5,71

ITTFH

3,02

-5,63

 

 

 

 

 

 

En Yüksek Hacim

XU100 Pozitif/Negatif Etki

Sembol

Son

Milyon

Sembol

Puan

% Fark

THYAO

14,76

1.091

ISCTR

102

2,8

GARAN

9,03

765

ULKER

66

5,8

KRDMD

2,54

537

BIMAS

45

0,6

ASELS

24,86

399

TCELL

19

0,3

ODAS

2,10

371

ENJSA

13

2,1

TTKOM

4,98

360

SAHOL

-93

-2,6

AKBNK

6,88

270

ASELS

-107

-3,3

HALKB

7,55

233

EREGL

-152

-2,5

ISCTR

5,84

219

THYAO

-193

-4,3

KOZAA

6,49

208

AKBNK

-232

-2,8

TEKNİK YORUM VE SEVİYELER

Geçtiğimiz haftanın son gününe  yatay bir başlangıçla 104.060 seviyesinde başlayan BİST100 Endeksi, özellikle bankacılık ve sanayi sektöründeki satışların derinleşmesiyle Cuma gününü %1,09 azalışla 102.937 seviyesinden kapattı. Haftanın ilk işlem gününde 103.500 ve 104.800 direnç seviyeleri olup, destek noktaları olarak 102.300 ve 101.250 takip edilecek.

Teknik Seviyeler Tablosu

 

BİST100

VİOP 30

USDTRY

EURTRY

EURUSD

XAUUSD

Direnç 2

104.800

133,750

5,2950

6,0385

1,1515

1.331

Direnç 1

103.500

132,500

5,2450

6,0000

1,1490

1.324

KAPANIŞ

102.937

131,775

5,2268

5,9846

1,1445

1.313

Destek 1

102.300

130,700

5,2000

5,9630

1,1425

1.308

Destek 2

101.250

130,000

5,1600

5,9180

1,1390

1.298

EKONOMİK TAKVİM

Saat

Ülke

Veri Detay

Beklenti

Önceki

10:00

Türkiye

Ocak Ayı TÜFE – Aylık

1,00%

-0,40%

10:00

Türkiye

Ocak Ayı TÜFE – Yıllık

20,29%

20,30%

10:00

Türkiye

Ocak Ayı ÜFE – Aylık

-2,22%

10:00

Türkiye

Ocak Ayı ÜFE- Yıllık

33,64%

11:30

Euro Bölgesi

ECB’den Mersch’in Konuşması

12:30

İngiltere

Ocak Ayı İnşaat PMI

52,60

52,80

13:00

Euro Bölgesi

Aralık Ayı ÜFE – Aylık

-0,70%

-0,30%

13:00

Euro Bölgesi

Aralık Ayı ÜFE – Yıllık

3,20%

4,00%

18:00

ABD

Kasım Ayı Fabrika Siparişleri – Aylık

0,30%

-2,10%

19:30

ABD

3 ve 6 Aylık Bono İhaleleri

ŞİRKET HABERLERİ

  • AKBNK – 49 gün vadeli 25,2 milyon TL ve 55 gün vadeli 109,4 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • AKSEN – Bolu Göynük Santrali’nden EÜAŞ’a satılacak elektrikten 2019 yılı için 58,5 – 64,3 milyon Dolar gelir beklendiği, şirketin döviz bazlı FAVÖK rakamının bu satıştan olumlu etkileneceği, sonraki 6 yılda da alım miktarı değişmemesi halinde EÜAŞ’a satıştan aynı tutarlarda elektrik satış geliri beklendiği açıklandı.
  • AVOD – Sermaye artırımından elde edilecek 140 milyon TL’lik kaynağın 24,9 milyon TL’sinin kısa vadeli kredilerin finansmanında, 25,8 milyon TL’sinin işletme sermayesi ihtiyacında, 88,9 milyon TL’sinin %100 oranında bağlı ortaklığı Avod Altın Madencilik’in sermayesinin artırılmasında, 18,7 milyon TL’sinin de maden ve maden yatırımları için diğer giderlerin karşılanmasında kullanılacağı açıklandı.
  • DENIZ – 98 gün vadeli 166 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • DGGYO – İstanbul’daki 40.437 m² büyüklüğündeki D Ofis Maslak binasının tamamının Doğuş Holding’e Nisan ayından başlamak üzere 1 yıl süreyle aylık 1 milyon TL bedel üzerinden kiralanmasına karar verildi.
  • DGKLB – Sermaye artırımında elde edilecek 60 milyon TL’lik kaynağın 27 milyon TL’sinin banka kredilerinin ödenmesinde, 29,5 milyon TL’sinin ticari borç ödemelerinde, 3,5 milyon TL’sinin de işletme sermayesi ihtiyacında kullanılmasına karar verildi.
  • ECILC – %50 oranındaki iştiraki Eczacıbaşı Shire’daki paylarının tamamının 85,9 milyon TL’ye Baxalta GmbH’ye satılmasına karar verilirken, satış sonucunda 29,4 milyon TL kar edileceği açıklandı.
  • FLAP –
    • İş Bankası lehine İstanbul Kadıköy’deki taşınmazları üzerinde 29 milyon TL’lik ipotek konulmasına karar verildi.
    • Ocak ayında 1 adet organizasyonunun tamamlandığı açıklandı.
  • GARFA – 62 gün vadeli 73,6 milyon TL ve 96 gün vadeli 31,5 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • GLYHO – Şirketin dolaylı bağlı ortaklığı Global Ports Holding, Antigua ve Barbuda hükumeti ile Antigua’daki kruvaziyer liman operasyonlarının 30 yıl süreyle işletilmesine yönelik olarak imtiyaz sözleşmesi imzalarken, 2019 yılının ilk yarısında faaliyete geçilmesinin hedeflendiği, devam eden yeni rıhtım inşaatının yanı sıra ticari alanların yenilenmesi ve yeni alanların yapılması için finansman işlemlerinin devam ettiği belirtildi.
  • HALKB – 91 gün vadeli 390 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • JANTS – Aydın Umurlu kiraya verdiği 19.514 m2 büyüklüğündeki yatırım amaçlı fabrika binasının mevcut kiracısına 18,5 milyon TL’ye peşin olarak satılmasına karar verilirken, satış sonucunda 11,5 milyon TL kar edileceği, elde edilecek fonun şirket faaliyetlerinde, yatırımlarda ve kredi kapamada kullanılmasına karar verildi.
  • LIDFA – 56 gün vadeli 8,3 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • LINK – VBTS kapsamında Şirket paylarında 18 Şubat’a kadar açığa satış ve kredili işlem yasağı getirildi.
  • MAALT – Talya Oteli’nin imar planının iptaline ilişkin karar kapsamında Danıştay nezdinde temyiz yoluna gidildiği açıklandı.
  • MEMSA – Halk Bankası’na olan 30.11.2018 tarihli 1 milyon TL’lik ödeme kapsamında yapılan 177.925 TL’lik ödemeyi takiben kalan 822.075 TL’lik bakiyenin 30 Ocak’tan itibaren 3 ay içinde yapılması halinde protokolün devam edeceği ve banka lehine ipotek verilen taşınmazların bazılarının satışına ilişkin çalışmaların başladığı açıklandı.
  • MGROS – Şirket tarafından 25 milyon dolar teminatlı yönetici sorumluluk sigortası yenilendi.
  • MNDRS – %48 oranında iştiraki Aktur Araç Muayene İstasyonları 24 milyon TL kar payı dağıtımına karar verirken, şirket payına düşen 11,5 milyon TL’nin şirket hesabına aktarıldığı açıklandı.
  • ODAS – Çan 2 Termik Santrali’nden EÜAŞ’a satılacak elektrikten 2019 yılı için 64 – 70,4 milyon Dolar gelir beklendiği, sonraki 6 yılda da EÜAŞ’a dolar bazlı satışların devam edeceği açıklandı.
  • QNBFB – 84 gün vadeli 122,2 milyon TL tutarında bono ihraç edildi.
  • TUKAS – Şirketin YKBNK’dan kullanacağı kredilerin teminatı olarak Manisa Akhisar Süleymanlı OSB’deki fabrikası üzerinde 100 milyon TL tutarında banka lehine ipotek tesis edilmesine karar verildi.
  • TCELL –
    • %55 oranında bağlı ortaklığı İnteltek tarafından 11 Şubat’ta düzenlenecek İddaa ihalesine katılım sağlanacağı açıkladı.
    • %100 oranında bağlı ortaklığı Lifecell Ventures’in sermayesi 5 milyon TL karşılığında 825.982 Euro tutarında artırıldı.
  • YKBNK – 2019 yılı hedeflerinde TL kredilerin yaklaşık %15 büyümesi, net faiz marjının sabit kalması, giderlerin ortalama enflasyon oranının altında artması, takipteki krediler oranının %7’nin altında olması, toplam kredi risk maliyetinin 300 baz puandan düşük olması, kredi mevduat oranının yaklaşık %105 olmasının ve sermaye yeterlilik oranının %15’ten fazla olmasının, özkaynak karlılığının da düşük onlu seviyelerde olmasının hedeflendiği açıklandı.
PAY ALIM SATIM HABERLERİ
  • ATLAS – Metro Avrasya Investment Georgia tarafından 1,39 – 1,59 TL fiyat aralığından 528.395 adet alış ve 528.395 adet satış yapılırken, şirket sermayesindeki payı %38,51 ile değişmedi.
  • BUCIM – Havva Ünür tarafından 4,88 – 4,92 TL fiyat aralığından 9.137 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %0,01’e geriledi.
  • CEMTS – Havva Ünür tarafından 6,11 – 6,12 TL fiyat aralığından 7.300 adet pay alınırken, şirket sermayesindeki payı %0,5’e yükseldi.
  • GLYHO – Şirket paylarının geri alımı kapsamında 60.291 adet pay alınırken, bugüne kadar şirket sermayesinin %14,73’üne karşılık gelen 48.015.193 adet pay geri alındı.
  • METUR –
    • Sea Serden Geçti şirketi tarafından 1,35 TL fiyattan 1.080.000 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı sıfırlandı.
    • Meltem Yılmaz tarafından 1,35 TL fiyattan 1.080.000 adet pay alınırken, şirket sermayesindeki payı %6,17’ye yükseldi.
  • OYLUM – Bracknor Investment Group tarafından 1,03 TL fiyattan 109.995 adet pay satılırken, şirket sermayesindeki payı %4,63’e geriledi.
  • YGGYO – Şirket paylarının geri alımı kapsamında 16.158 adet pay alınırken, bugüne kadar şirket sermayesinin %2,25’ine karşılık gelen 3.620.843 adet pay geri alındı.
SERMAYE ARTIRIM HABERLERİ
  • AVOD – Şirket sermayesinin 90 milyon TL’den %155,55 oranında bedelli olarak 140 milyon TL artışla 230 milyon TL’ye çıkarılmasına yeniden karar verilirken, SPK’ya başvuru yapıldı.
  • INTEM – Şirketin %900 oranında bedelli sermaye artırım kararı aynı tutara denk gelecek şekilde revize edilirken, şirket sermayesinin 4,86 milyon TL’den %300 oranında bedelli olarak 14,58 milyon TL artışla 19,44 milyon TL’ye çıkarılmasına ve rüçhan haklarının 3 TL’den kullandırılmasına karar verildi.
2018/12 DÖNEMİ BİLANÇOSUNU AÇIKLAYAN ŞİRKETLER

 

Net Satışlar

FAVÖK

Net Kar

Milyon TL

2017

2018

Değişim

2017

2018

Değişim

2017

2018

2018 / 2017 Değişim

3Ç2018

4Ç2018

4Ç2018 / 3Ç2018 Değişim

ANSGR

 

 

 

 

 

 

184,2

307,6

67,0%

60,1

75,4

25,6%

ISFIN

 

 

 

 

 

 

112,9

197,5

74,9%

20,3

102,5

404,5%

ISGSY

11,3

10,1

-10,8%

1,0

1,2

16,8%

0,9

3,1

224,9%

2,2

0,7

-66,7%

ISYAT

 

 

 

 

 

 

25,2

31,4

24,6%

10,0

13,2

32,4%

SISE

11.318

15.550

37,4%

2.446

3.384

38,3%

1.225

2.326

89,8%

997,6

244,2

-75,5%

TSKB

 

 

 

 

 

 

595,7

660,9

11,0%

166,5

169,9

2,0%

YKBNK

 

 

 

 

 

 

3.614

4.667

29,1%

1.115,0

1.081,2

-3,0%

 

 

Net Satışlar

FAVÖK

Net Kar

Milyon TL

3Ç2018

4Ç2018

Beklenti

3Ç2018

4Ç2018

Beklenti

3Ç2018

4Ç2018

Beklenti

ANSGR

 

 

 

 

 

 

60,1

75,4

 

ISFIN

 

 

 

 

 

 

20,3

102,5

 

ISGSY

2,7

3,7

 

0,8

1,2

 

2,2

0,7

 

ISYAT

 

 

 

 

 

 

10,0

13,2

 

SISE

4.301,7

4.466,9

4.503,5

1.006,9

905,5

904,1

997,6

244,2

216,1

TSKB

 

 

 

 

 

 

166,5

169,9

167,7

YKBNK

 

 

 

 

 

 

1.115,0

1.081,2

912,8

BUGÜN AÇIKLANMASI BEKLENEN BİLANÇOLAR 

BIST Kodu

4Ç2018 Beklenti
(Milyon TL)

Değişim 4Ç2018/ 4Ç2017 (Tahmini)

Değişim 4Ç2018/3Ç2018 (Tahmini)

Net Satışlar

FAVÖK

Net Kar

Net Satışlar

FAVÖK

Net Kar

Net Satışlar

FAVÖK

Net Kar

ISCTR

 

 

1.501,7

 

 

100,1%

 

 

21,3%

Mersis No: 7849226348443150

2018 Yılı 4. Çeyrek (FX İşlemleri İçin)

Karda olan hesapların oransal dağılımı: %37,84 Zararda olan hesapların oransal dağılımı: %62,16

Bu raporda yer alan her türlü bilgi, değerlendirme, yorum, istatistiki şekil ve bilgiler hazırlandığı tarih itibari ile mevcut piyasa koşulları ve güvenirliğine inanılan kaynaklardan elde edilerek derlenmiştir ve A1 Capital Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Sunulan bilgilerin doğruluğu ve bunların yatırım kararlarına uygunluğu tarafımızca garanti edilmemektedir. Bu bilgiler belli bir getirinin sağlanmasına yönelik olarak verilmemekte olup alım satım kararını destekleyebilecek yeterli bilgiler burada bulunmayabilir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu nedenle bu sayfalarda yer alan bilgilerdeki hatalardan, eksikliklerden ya da bu bilgilere dayanılarak yapılan işlemlerden, yorum ve bilgilerin kullanılmasından doğacak her türlü maddi/manevi zararlardan ve her ne şekilde olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan dolayı A1 Capital Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ile bağlı kuruluşları, çalışanları, yöneticileri ve ortakları sorumlu tutulamaz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.